Γεννήθηκε το 1968 στο Όσλο. Σπούδασε Λογοτεχνία και Ιστορία της Τέχνης στο Πανεπιστήμιο του Μπέργκεν. Εμφανίστηκε στη λογοτεχνία το 1998 με το μυθιστόρημα Έξω απ’ τον κόσμο (Ute av verden), για το οποίο του απονεμήθηκε το Νορβηγικό Βραβείο Κριτικών Λογοτεχνίας, κάτι που συνέβη πρώτη φορά με το ντεμπούτο ενός συγγραφέα. Το επόμενο έργο του, το Υπάρχει καιρός για όλα (En tid for alt, 2004), επαναδιηγείται τη Βίβλο και την ιστορία των αγγέλων στη Γη και προτάθηκε για το Βραβείο Λογοτεχνίας του Συμβουλίου των Σκανδιναβικών Χωρών, καθώς και για άλλα γνωστά διεθνή βραβεία. Από το 2009 έως το 2011 έγραψε το εξάτομο αυτοβιογραφικό του έργο Ο αγώνας μου (Min kamp), το οποίο έγινε μπεστ σέλερ στη Νορβηγία και σε άλλες χώρες του κόσμου, τιμήθηκε με πολλά βραβεία, αλλά ταυτόχρονα προκάλεσε πολλές συζητήσεις και κριτικές. Κάποιοι εξέφρασαν την αντίθεσή τους στην έκθεση από τον συγγραφέα της ιδιωτικής ζωής τόσο κοντινών του προσώπων, καθώς και για τον τίτλο, που είναι ο ίδιος με το έργο του Χίτλερ Ο αγών μου. Στη Νορβηγία το βιβλίο έχει ξεπεράσει σε πωλήσεις τα 450.000 αντίτυπα (ο πληθυσμός της είναι 4.500.000).

Άλλα έργα του είναι: Η Αμερική της ψυχής (Sjelens Amerika, 2013, δοκίμια) και Σβέρκοι (Nakker, 2014). Επίσης, είχε συνεργαστεί ως συνεκδότης στο νορβηγικό λογοτεχνικό περιοδικό Vagant (1999-2002), ενώ το 2010 ίδρυσε τον μικρό εκδοτικό οίκο «Pelikanen», μαζί με τον αδερφό του, τον Ίνγκβε Κνάουσγκορντ, και τον Άσμπγιορν Γιένσεν.

Ζει στη Σουηδία, στο Έστερλεν (Österlen), με τη σύζυγό του, τη Λίντα Μπούστρεμ Κνάουσγκορντ, και τα τέσσερα παιδιά τους.

Έχει τιμηθεί μεταξύ άλλων με τα εξής βραβεία:

1998 Νορβηγικό Βραβείο Κριτικών Λογοτεχνίας.
2009 Βραβείο Μπράγκε (Brage).
2009 Βραβείο Ακροατών του νορβηγικού τηλεοπτικού σταθμού NRK P2.
2010 Ετήσιο Βραβείο Βιβλίου της νορβηγικής εφημερίδας Morgenbladet.
2015 Βραβείο Literature Innovator της εφημερίδας Wall Street Journal.
2015 Λογοτεχνικό βραβείο της εφημερίδας Die Welt.